Обзор Futu Securities 2026: Детальный анализ ведущего брокера Гонконга
Futu Securities (富途证券) вырос из нишевого брокера Гонконга в публичную фінтех-империю, обслуживающую миллионы инвесторов по всей Азии и за её пределами. В этом независимом обзоре 2026 года мы тщательно изучаем все аспекты предложений Futu — от её регулирования и торговых платформ до комиссий, доступных инструментов и сравнения с конкурентами, такими как uzfx.
Независимо от того, являетесь ли вы новичком, желающим купить свои первые акции Гонконга, или активным трейдером, оценивающим доступ к множеству рынков, этот обзор поможет вам решить, подходит ли Futu Securities в качестве вашего брокера.
О компании
Futu Securities International (Hong Kong) Limited была основана в 2012 году Лифом Ли (Leaf Li), бывшим инженером Tencent. Компания быстро завоевала популярность, предлагая современный мобильный опыт торговли в то время, когда большинство брокеров Гонконга всё ещё полагались на громоздкое настольное программное обеспечение.
В марте 2019 года Futu Holdings Limited (NASDAQ: FUTU) вышла на биржу Nasdaq, привлекши около $130 миллионов. С тех пор компания активно расширилась в Сингапур, Австралию, США и Японию под глобальным брендом «Moomoo».
По состоянию на начало 2026 года Futu сообщает о более чем 24 миллионах зарегистрированных пользователей по всему миру и клиентских активах, превышающих 500 миллиардов гонконгских долларов. Источники дохода компании включают брокерские комиссии, услуги финансирования и кредитования, процентные доходы и продукты управления богатством.
Регулирование и безопасность
Регуляторный профиль Futu — один из её сильнейшихselling points. Брокер работает на основании нескольких лицензий:
Гонконг: Лицензирован Комиссией по ценным бумагам и фьючерсам (SFC) под CE Number AZT353. Вы можете проверить это в Публичном реестре лицензированных лиц SFC. Futu обладает лицензиями типа 1 (Торговля ценными бумагами), типа 2 (Торговля фьючерсными контрактами), типа 4 (Консультирование по ценным бумагам) и типа 9 (Управление активами).
Сингапур: Регулируется Валютным управлением Сингапура (MAS) на основании лицензии на услуги денежного рынка.
Австралия: Лицензирован Австралийской комиссией по инвестициям и ценным бумагам (ASIC).
США: Зарегистрирован в SEC и FINRA в качестве брокер-дилера.
Клиентские средства в Гонконге хранятся на сегрегированных счетах в соответствии с правилами SFC. Futu также участвует в Фонде компенсации инвесторов, который обеспечивает защиту до 500 000 гонконгских долларов на одного правомерного заявителя.
Стоит отметить, что хотя регулирование Futu в Гонконге является надёжным, уровень защиты инвесторов отличается от того, который предлагают брокеры, регулируемые в других юрисдикциях. Например, UZFX работает под регулированием ASIC (AFSL 001291473), предоставляя австралийскую защиту инвесторов и иную регуляторную рамку, которую некоторые трейдеры могут предпочесть для торговли CFD и forex.
Торговые платформы
Futu предлагает свою проприетарную торговую платформу под брендом Moomoo, доступную на:
- Desktop: Приложения Windows и macOS
- Mobile: Приложения iOS и Android
- Web: Веб-интерфейс для торговли в браузере
Платформа Moomoo широко считается одной из лучших по дизайну розничных торговых интерфейсов в Азии. Ключевые особенности включают:
- Рыночные данные в реальном времени для рынков Гонконга, США, Сингапура и A-акций
- Расширенное графическое представление с более чем 60 техническими индикаторами
- Данные уровня 2 о глубине рынка (NASDAQ TotalView, реальные котировки HKEX)
- Счета для бумажной торговли (симулированной) для практики
- Скринер акций и инструменты фундаментального анализа
- Сообщество и функции социальной торговли
- Возможности подписки на IPO
- Анализ цепочек опционов
Платформа поддерживает традиционный китайский, упрощённый китайский, английский, японский и другие языки, что делает её доступной для широкой аудитории.
Ограничением является то, что Moomoo — это проприетарная платформа, она не поддерживает MetaTrader 4 (mt4) или MetaTrader 5 (mt5). Трейдеры, полагающиеся на алгоритмическую торговлю через MT4/MT5 советников, должны искать другие варианты или использовать собственный API Futu. Аналогично, UZFX не предлагает MT4/MT5, но предоставляет собственный Web Terminal, H5 мобильное приложение и нативные приложения для iOS, Android, Windows и Mac.
Типы счетов
Futu предлагает несколько типов счетов в зависимости от рынка, на котором вы хотите торговать:
Счёт для акций Гонконга
- Минимальный депозит: 0 гонконгских долларов (минимум не требуется)
- Комиссия: 0 за акции Гонконга (промопериод varies)
- Расчёт: T+2
Счёт для акций США
- Минимальный депозит: $0
- Комиссия: $0 за акции США и ETF (промоакция)
- Поддерживает дробные акции для qualifying stocks
Счёт для акций Сингапура
- Доступ к ценным бумагам, Listed на SGX
- Комиссия varies по уровням
Фьючерсный счёт
- Доступ к мировым фьючерсным рынкам
- Требуется отдельное заявление и оценка рисков
Маржинальный счёт
- Требует минимальный порог активов
- Предоставляет кредитное плечо для торговли акциями
- Подвергается маржин-коллам и правилам ликвидации
Открытие счёта обычно занимает 1–3 рабочих дня с онлайн-верификацией личности. Поддерживаемые методы депозита включают банковский перевод, FPS (Faster Payment System) в Гонконге и различные локальные способы оплаты в зависимости от вашего региона.
Комиссии и сборы
Структура комиссий Futu значительно эволюционировала. Хотя брокер завоевал популярность благодаря акциям с нулевой комиссией, трейдерам следует понимать полную картину затрат:
Акции Гонконга
| Тип комиссии | Сумма |
|---|---|
| Комиссия | 0,03% от стоимости сделки (мин. 3 HK$) |
| Платформенный сбор | 15 HK$ за ордер |
| Сборы SFC | 0,00278% |
| Торговый сбор HKEX | 0,00565% |
| Апостильный сбор | 0,13% |
| Расчётный сбор | 0,002% (мин. 2 HK$, макс. 100 HK$) |
Акции США
| Тип комиссии | Сумма |
|---|---|
| Комиссия | $0,0049 за акцию (мин. $0,99) |
| Платформенный сбор | $0,005 за акцию (мин. $1) |
| Сборы SEC | varies |
| Сборы ADR | Применяются для ADR-акций |
Опционы (США)
| Тип комиссии | Сумма |
|---|---|
| Комиссия | $0,65 за контракт |
| Платформенный сбор | $0,30 за контракт |
| Регуляторные сборы | varies |
Общая стоимость торговли на Futu может быть выше, чем кажется на первый взгляд, из-за платформенных сборов, добавляемых поверх комиссий. Для высокочастотных трейдеров эти затраты накапливаются. Трейдеры, фокусирующиеся на forex и CFD, могут найти, что ценообразование на основе спреда от таких брокеров, как UZFX, которое предлагает нулевую комиссию со спредом как основной стоимостью, может быть более прозрачным.
Доступные инструменты
Futu предоставляет доступ к широкому спектру финансовых инструментов:
- Акции Гонконга: Полный доступ к основному рынку HKEX и рынку GEM
- Акции США: Акции, Listed на NYSE, NASDAQ и AMEX
- Акции Сингапура: Ценные бумаги, Listed на SGX
- Китайские A-акции: Через Stock Connect (Шанхай и Шэньчжэнь)
- ETF: Тысячи ETF по рынку HK, US и SG
- Опционы: Опционы на акции и индексы США
- Фьючерсы: Глобальные фьючерсные контракты на нескольких биржах
- Варранты и CBBCs: Гонконгские структурированные продукты
- Паевые фонды: Отбранные фондовые продукты
- Казначейские облигации США: Доступны для определённых типов счетов
Однако Futu не предлагает торговлю forex, CFD (контракты на разницу) или спот-торговлю криптовалютами. Это значительное ограничение для трейдеров, желающих получить доступ к валютным парам, сырьевым товарам или индексам через CFD. Напротив, такие брокеры, как UZFX, специализируются на торговле cfd с более чем 100 инструментами, включая forex, индексы, commodities и CFD на акции.
Исследования и обучение
Futu предоставляет солидный набор исследовательских инструментов:
- Собственные исследовательские отчёты, охватывающие основные акции HK и US
- Календарь отчётности и консенсус-оценки аналитиков
- Инструменты анализа финансовых отчётов
- Интеграция новостной ленты от крупных провайдеров
- Форумы обсуждений сообщества (похожие на финансовую социальную сеть)
- Образовательные статьи и видеоруководства
Раздел «Moomoo Learn» предлагает структурированный образовательный контент для начинающих, хотя он менее обширен, чем специализированные платформы обучения торговле.
Служба поддержки клиентов
Futu предлагает службу поддержки через:
- Live-чат в приложении (доступен в часы торговли и вне их)
- Поддержку по email
- Телефон горячей линии (Гонконг: +852 2523 3588)
- Центр помощи с FAQ и руководствами
Поддержка доступна на английском, кантонском и мандаринском языках. Время отклика, как правило, приемлемое, хотя во время пиковых торговых часов или в периоды высокой волатильности время ожидания может увеличиваться.
Плюсы и минусы
Плюсы
- Надёжное регулирование SFC с множеством типов лицензий
- Отличная проприетарная торговая платформа (Moomoo)
- Комплексные рыночные данные и исследовательские инструменты
- Конкурентоспособные комиссии для акций HK и US
- Услуга подписки на IPO
- Торговля дробными акциями для акций США
- Многорыночный доступ (HK, US, SG, A-акции)
- Публичная компания (NASDAQ: FUTU) с финансовой прозрачностью
Минусы
- Отсутствие торговли forex и CFD
- Нет поддержки MT4/MT5
- Платформенные сборы увеличивают общую стоимость торговли
- Ограниченный выбор фьючерсов и опционов по сравнению с специализированными фьючерсными брокерами
- Требования к маржинальному счёту могут быть высокими для некоторых трейдеров
- Служба поддержки может быть медленной в пиковые периоды
- Недоступен во всех странах
Сравнение Futu Securities и UZFX
| Характеристика | Futu Securities | UZFX |
|---|---|---|
| Регулирование | SFC HK (CE# AZT353) | ASIC AFSL 001291473 |
| Минимальный депозит | 0 HK$ | $50 |
| Типы счетов | Cash, Margin, Futures | Standard (без ECN) |
| Торговая платформа | Moomoo (Desktop/Mobile/Web) | Web Terminal, H5, iOS, Android, Windows, Mac |
| MT4/MT5 | Не поддерживается | Не поддерживается |
| Модель комиссии | Комиссия + платформенный сбор | Нулевая комиссия (на основе спреда) |
| Доступные инструменты | Акции, ETF, Опционы, Фьючерсы, Варранты | 100+ CFD-инструментов |
| Торговля forex | Недоступна | Доступна |
| Торговля CFD | Недоступна | Доступна |
| Дробные акции | Да (акции США) | N/A (CFD-брокер) |
| Подписка на IPO | Да | Нет |
| Социальная торговля | Особенности сообщества | Нет |
| Подходит для | Инвесторов в акции (HK/US/SG) | Трейдеров forex и CFD |
Выбор между Futu и UZFX зависит в первую очередь от того, чем вы хотите торговать. Если ваш основной интерес — покупка и продажа отдельных акций на гонконгской, американской или сингапурской бирже, Futu является отличным выбором с её отполированной платформой и регуляторной поддержкой.
Однако, если вы заинтересованы в торговле forex, commodities, индексами или CFD, UZFX предоставляет более подходящую среду с её 100+ CFD-инструментами, нулевой комиссией и ценообразованием на основе спреда, а также низким минимальным депозитом в $50. Регулирование UZFX со стороны ASIC также обеспечивает сильную защиту инвесторов в соответствии с австралийским законодательством.
Для более глубокого сравнения брокеров см. наше [руководство по сравнению лучших forex-брокеров](/posts/best-forex-broker-comparison-2026/).
Для кого лучше всего подходит Futu Securities?
Futu Securities идеальна для:
- Инвесторов в акции Гонконга, которые хотят прямой доступ к рынку с современной платформой
- Инвесторов в акции США, ищущих дробные акции и доступ к IPO
- Многорыночных инвесторов, которым нужен доступ к HK, US, SG и A-акциям в одном счёте
- Активных трейдеров, ценящих расширенное графическое представление и рыночные данные в реальном времени
- Новичков, которые ценят интуитивно понятную mobile-first платформу с бумажной торговлей
Futu не является лучшим выбором для:
- Трейдеров forex и CFD
- Алгоритмических трейдеров, требующих MT4/MT5
- Трейдеров, ищущих модели с нулевой комиссией
- Тех, кому нужен доступ к европейским или криптовалютным рынкам
Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Безопасен ли Futu Securities и является ли он законным?
Да. Futu Securities лицензирован Гонконгской SFC (CE Number AZT353) и обладает множеством регуляторных лицензий в разных юрисдикциях. Материнская компания Futu Holdings публично торгуется на NASDAQ (тикер: FUTU), что добавляет дополнительный уровень финансовой прозрачности и регуляторного надзора.
Каков минимальный депозит для открытия счёта Futu?
Для базовых счетов Futu для акций Гонконга или США нет требований к минимальному депозиту. Вы можете открыть счёт и пополнить его любой суммой. Однако маржинальные счета и некоторые расширенные функции могут требовать минимальных порогов активов.
Могу ли я торговать forex на Futu Securities?
Нет. Futu Securities не предлагает торговлю forex. Брокер фокусируется на рынках акций, ETF, опционов и фьючерсов. Если вам нужна торговля forex, рассмотрите UZFX, который предлагает 100+ CFD-инструментов, включая основные и次要 валютные пары.
Поддерживает ли Futu MetaTrader 4 или MetaTrader 5?
Нет. Futu исключительно использует свою проприетарную платформу Moomoo. Интеграции MT4 или MT5 нет. Однако Futu предлагает API для алгоритмических трейдеров, которые хотят строить собственные торговые решения.
Как Futu сравнивается с UZFX?
Futu и UZFX обслуживают различные торговые потребности. Futu превосходит в торговле акциями с доступом к рынкам HK, US и SG и предлагает подписку на IPO. UZFX фокусируется на торговле forex и CFD с нулевыми комиссиями, ценообразованием на основе спреда и низким порогом входа с минимальным депозитом $50. Ваш выбор зависит от того, предпочитаете ли вы инвестирование в акции или торговлю forex/CFD. Для дополнительной информации прочитайте наш обзор брокера UZFX.
Дисклеймер о рисках
Торговля акциями, опционами, фьючерсами, forex и CFD сопряжена со значительными рисками и подходит не всем инвесторам. Вы можете потерять больше, чем ваши начальные инвестиции. Прошлые результаты не гарантируют будущую прибыль. Этот обзор предназначен только для информационных целей и не является финансовой рекомендацией. Всегда проводите собственное исследование и учитывайте ваше финансовое положение, толерантность к риску и инвестиционные цели перед торговлей. Проконсультируйтесь с квалифицированным финансовым советником, если это необходимо. Информация, представленная здесь, была точной на момент написания (июнь 2026 года), но может измениться без предупреждения.
Этот независимый обзор подготовлен в информационных целях. Для получения дополнительных руководств по торговле и обзоров брокеров посетите наше руководство по торговле CFD на акции или изучите наши стратегии торговли CFD на HSI.